Одним из наиболее привлекательных атрибутов криптовалют является тот факт, что они работают децентрализованно, позволяя нам владеть и передавать стоимость без помощи посредников. Ирония заключается в том, что криптовалютная экономика в основном централизована. Традиционные биржи, которые распространяют криптовалюту, работают централизованно и выступают в качестве третьих сторон для пользователей, проводящих транзакции на их платформе.
Что, если бы все было иначе?
Представьте, что вы можете совершать анонимные сделки на бирже без недостатка времени простоя, имея полный контроль над своими цифровыми валютами, которые хранятся в личном кошельке. Звучит круто, правда? Это то, что децентрализованный обмен предлагает своим пользователям.
Централизованные биржи уязвимы для многих пороков, включая правительственные запреты, регулирование и взломы. Помимо этого, биржи взимают огромные комиссии за транзакции на своей платформе. Эти недостатки привели к росту децентрализованных бирж (DEX). Это новый тип биржи, который избавит от третьих лиц, потребует меньше комиссий и будет оставаться верным основному принципу технологии блокчейна – децентрализации.
Что такое децентрализованная биржа(DEX)?
Децентрализованная биржа (DEX) – это разновидность биржи, которая разрешает одноранговую торговлю криптовалютами. Децентрализованные биржи – новички в игре, по сравнению со своими централизованными аналогами. Они выполняют операции в распределенной бухгалтерской книге. Самое лучшее в децентрализованной бирже – это то, что для управления активами или бухгалтерской книгой не требуются посредники или третьи стороны.
Как это работает?
В типичных условиях получить доступ к крипто-экосистеме можно только путем пополнения биржевого счета через фиатные деньги (доллары или евро). Процесс финансирования может занять некоторое время, однако, как только средства поступят, можно покупать или продавать криптовалюту. Биржа отвечает за управление торговым процессом и средствами пользователей (фиатные деньги или криптовлюты).
Для эффективного выполнения своих управленческих обязанностей централизованные биржи могут запрашивать вашу личную информацию, включая фотографии, удостоверения личности или номера телефонов. Этот сбор данных является частью бизнес-процесса под названием «Знай своего клиента» (KYC) и часто рекламируется как способ сокращения незаконных действий на платформе, однако KYC также устраняет все преимущества анонимности и вызывает проблемы с конфиденциальностью, поскольку может представлять риски кражи личных данных, если биржа страдает от утечки данных.
Децентрализованная биржа стремится изменить повествование. В рамках этой системы не существует единого субъекта, отвечающего за управление фондами или контроль бухгалтерской книги, поэтому пользователь не обязан доверять централизованному органу или завершать процессы KYC. Вместо этого DEX использует одноранговую систему сопоставления, которая связывает пользователя с другими трейдерами и позволяет осуществлять прямой обмен монет с помощью личного кошелька.
Децентрализованные биржи пытаются изменить свою структуру и режим работы, но как они соотносятся со своими централизованными партнерами?
Централизованное и децентрализованное
DEX функционируют неортодоксальным образом. Они отдают приоритет скорости, анонимности и независимости над централизованным управлением. Централизованные и децентрализованные биржи делают одно и то же, что облегчает перевод/обмен цифровых валют. Однако, они различаются по двум ключевым аспектам работы: централизация и хранение.
Централизация
Централизация относится к способу протоколов бирж, таких как сопоставление, маршрутизация и выполнение. В рамках централизованной операции биржи используют запатентованную книгу заказов для пересмотра входящих заказов для соответствующих трейдеров. После этого программные протоколы и серверы работают вместе для выполнения транзакции на платформе. С другой стороны, децентрализованные биржи используют компьютерные сети; они используют прямые функциональные возможности блокчейна или умные контракты для выполнения операций. Однако, некоторые DEX зависят от доверенных узлов, работающих в сетях второго уровня; эти узлы известны как слои и могут использоваться для сопоставления пользователей на платформе.
Хранение
Это относится к держателю ключей учетной записи на бирже. По умолчанию обычные биржи являются хранителями средств трейдера. При покупке криптовалюты на регулярной бирже пользователь может решить торговать монетами. Но он не владеет монетами или не контролирует их. Единственный способ контролировать и фактически владеть криптовалютой – переводить монеты в личный кошелек, поскольку если обмен замедляется из-за перегрузки или подвергается взлому или бану, можно столкнуться с торговыми ограничениями или потерять средства.
И наоборот, децентрализованные биржи не связаны с хранением, они не владеют средствами своих клиентов и не контролируют их. Используя DEX, можно проводить транзакции с помощью личного кошелька, не переводя деньги на биржу, что обеспечиает больше контроля над личными крипто-активами. Для осуществления транзакции пользователи DEX отправляют и подтверждают сделки через личный кошелек, а децентрализованная биржа служит подходящим сервисом для поиска подходящих продавцов или покупателей. Другое решение может включать подачу средств в проверенный смарт-контракт, который запрограммирован на автоматическое выполнение при проведении торговых матчей.
Преимущества Децентрализованных Бирж
Многие пользователи криптовалюты были привлечены к технологии из-за разрыва с нормой и наличия доверительной системы (передача стоимости без разрешения центрального учреждения). Децентрализованные биржи используют оригинальные идеи контроля над деньгами и использования их без ограничений. Крипто-эксперты выступают за создание DEX. Рассмотрим достоинства, которые делают децентрализованные биржи привлекательными для крипто-сообщества:
Лучший контроль над активами
В системе DEX пользователи отвечают за свои средства, поскольку транзакции могут осуществляться непосредственно с личного кошелька. Пользователи DEX получают полный контроль над своими крипто-активами на протяжении всего процесса торговли. Ответственность за сохранность средств лежит исключительно на плечах трейдера.
Анонимность
Регулярные биржи вынуждены собирать личные данные клиентов. Из-за нормативных требований обязательным является соблюдение правил, касающихся KYC и борьбы с отмыванием денег (AML). Даже так называемые анонимные крипто-биржи все еще требуют данные о местоположении и другой частной информации для завершения регистрации. Это проблематично для трейдеров, которые хотят торговать в частном порядке.
Децентрализованные биржи, с одной стороны, не обязаны следовать правилам KYC. Они работают как слои, соединяющие сделки друг с другом без управления средствами пользователя или торговым процессом.
Эксперты утверждают, что по мере того, как модель DEX становится популярной, им, возможно, придется уступить правилам KYC.
Нет простоя
Централизованные биржи страдают от простоев из-за взломов или процедур обслуживания. Это не относится к DEX. Биржа обновляется узел за узлом, и, поскольку нет единой точки отказа, децентрализованные биржи не могут испытывать простои.
DEX – это мощная новая модель крипто-трейдинга с множеством хороших привилегий,но она все еще имеет много препятствий для того, чтобы стать основной моделью биржи.
Недоступность торговых инструментов
Централизованные биржи имеют как упрощенные, так и сложные торговые инструменты, доступные для пользователей. Таких инструментов нет на децентрализованных биржах, которые имеют только опционы на покупку/продажу. Но DEX все еще развивается и может интегрировать эти функции в будущем.
Проблемы с удобством использования
Торговля на регулярной бирже – простой процесс после регистрации и входа в учетную запись. С другой стороны, для децентрализованной биржи может потребоваться установка клиента DEX или подключение к децентрализованному приложению (Dapp). В некоторых ситуациях пользователям может потребоваться настроить узлы и некоторое время оставаться в сети, чтобы подписывать транзакции.
Фронтраннинг
Это термин, используемый для описания ситуации, когда человек использует прозрачность DEX и прыгает перед заказом. Это вредоносная практика может подорвать справедливость биржи. Разработчики DEX работают над решением этой проблемы с помощью атомного свопа. Это протокол, который использует метод, называемый «Контракт с блокировкой по времени». Он предотвращает перекупку на децентрализованной бирже.
Атака хакеров
Да, DEX нельзя взломать обычными средствами, но хакеры начали разрабатывать нетрадиционные методы эксплуатации системы. Недавно Newdex – децентрализованная биржа – наполнилась одним миллиардом фальшивых токенов EOS, созданных хакерами. Эти токены использовали для совершения покупок по телефону, а затем обменивали на настоящие токены EOS. Взлом стоил пользователям Newdex $58 000. Однако, критики утверждают, что Newdex на самом деле не была DEX, и, возможно, использовала фальшивый маркетинг, чтобы обмануть пользователей. Но, в любом случае, было решено, что децентрализованным биржам нужно найти способы повысить безопасность своих платформ.
Будущее
DEX – отличная модель для построения бирж с большими преимуществами, но еще предстоит преодолеть много мостов, прежде чем они получат широкое признание и принятие. Некоторые эксперты утверждают, что DEX не сможет полностью реализовать свой потенциал, скорее, необходимо будет создать новую гибридную модель, которая будет принимать лучшие стороны как централизованных, так и децентрализованных бирж.
Более того, никто не знает, как DEX будет справляться с регулированием в дальнейшем, потому что правительственные органы могут заставить их соблюдать правила KYC или AML. Этот шаг может убить важное преимущество модели DEX. Модель DEX представляет новый взгляд на обмен криптовалютами. Дальнейшее развитие и инновации в этом пространстве помогут обеспечить более дешевые, безопасные и анонимные обмены. Самое главное, это поможет криптовалютам достичь концептуальной цели децентрализации.
